Consultancy voor pensioenfondsen

Pensioenfondsen opereren in een dynamische omgeving met nieuwe regelgeving, complexe transities en toenemende eisen rond transparantie, duurzaamheid en beheerste uitvoering. Gericht advies helpt om strategie, risico’s, beleggingen en transities in samenhang te sturen en te onderbouwen. Ortec Finance ondersteunt al ruim 40 jaar pensioenfondsen bij toekomstbestendig beleid en professionele uitvoering.

ALM Consultancy

ALM consultancy ondersteunt pensioenfondsen bij het uitvoeren van analyses die strategische keuzes onderbouwen binnen zowel het huidige als het nieuwe pensioenstelsel. De dienstverlening varieert van uitgebreide modelstudies voor regelingwijzigingen tot compacte, doelgerichte analyses waarin bestaand beleid wordt getoetst aan actuele economische omstandigheden en verwachtingen.

In een ALM‑studie kunnen diverse vraagstukken centraal staan, zoals:

• Strategische assetallocatie in lijn met de risicohouding van sociale partners;
• Effecten van premiestelling op solidariteit tussen generaties;
• Gevolgen van fusies of aansluiting bij een APF of BPF;
• Evenwichtige belangenafwegingen via maatmensen;
• Aanpassingen in renteafdekking en economische verwachtingen;
• Wijzigingen in beleid en kortingsrisico’s;
• Impact op pensioenresultaten bij wijzigingen in de regeling.

Naast reguliere ALM‑studies voor defined‑benefit regelingen biedt ALM consultancy ook ondersteuning bij het bepalen van optimale lifecycles binnen beschikbare premieregelingen. Daarnaast omvat de dienstverlening onder andere de uitvoering van de haalbaarheidstoets, het opstellen van herstelplannen, pensioencommunicatie aan deelnemers (URM/Uniforme RekenMethode) en het vastleggen van de risicohouding voor DC‑regelingen.

Investment Consultancy

Investment consultancy ondersteunt pensioenfondsen in elke fase van de beleggingscyclus: vanaf het vaststellen van doelstellingen, risicohouding en investment beliefs tot strategische inrichting, implementatie, monitoring en evaluatie. 

Deze dienstverlening fungeert als inhoudelijk klankbord en biedt countervailing power bij beleggingsbesluiten, zowel op integrale basis als op specifieke onderdelen binnen de beleggingscyclus. Dit kan doorlopend of projectmatig worden ingericht.

De ondersteuning omvat onder andere zorgvuldige analyses van beleggingsvoorstellen, grondige voorbereiding en beoordeling van besluitvormingsstukken en afstemming met vermogensbeheerders of de fiduciair manager. Dit creëert een betrouwbaar fundament voor consistente besluitvorming en een professionele dialoog tussen bestuur, commissies, bestuursbureau en externe dienstverleners.

Duurzaamheids- & impact consultancy

Duurzaamheids- & impact consultancy ondersteunt pensioenfondsen bij het ontwikkelen van toekomstbestendig beleid rond duurzaamheidsambities en de inrichting van verantwoord beleggen. De aanpak sluit aan op alle onderdelen van de beleggingscyclus, zodat  duurzaamheid integraal wordt verankerd in beleid, uitvoering en monitoring. 

De ondersteuning richt zich opvolgende onderdelen:

1. Duurzaamheidsraamwerk & beleid

Advies bij het ontwikkelen en toetsen van het MVB-beleid, inclusief MVB-raamwerk en -risicohouding, in lijn met actuele regelgeving en best practices.

2. ALM & SAA: Klimaatscenario’s

Analyse van fysieke en transitierisico’s en de impact van de overgang naar een koolstofarme economie op markten, portefeuilles en economische scenario’s. 

3. Duurzame portefeuilleconstructie

Advies bij de integratie van duurzaamheid in de beleggingsportefeuille via duurzame investeringscasussen, selectie van passende benchmarks en uitwerking van specifieke oplossingen, waaronder impactstrategieën.

4. Implementatie & uitbesteding

Ondersteuning bij implementatie en uitbesteding van duurzaamheidsbeleid, waaronder uitsluitingscriteria, selectie van engagement  en (proxy) voting partijen en impactmanagers en inrichting van operationele processen.

5. Monitoring, rapportages & evaluatie

Doorlopende toetsing van de portefeuille aan het duurzaamheidsbeleid, inclusief monitoring van risico’s en ondersteuning bij rapportage en evaluatie.